隔夜美股全復盤(11.6)| 英偉達市值再次超越蘋果，登頂全球市值TOP1

01 大盤

昨夜美股三大股指集體收漲，中概股指漲1.6%，特朗普概念股多次熔斷。截至收盤，道指漲 1.02%，納指漲 1.43%，標普漲 1.23%。美國十年國債收益率跌 0.327%，收報4.273%，相較兩年期國債收益率差9個基點。恐慌指數VIX跌 6.78%至20.49，布倫特原油收漲 0.23%。現貨黃金昨日漲 0.27%，報2743.99美元/盎司。美元指數昨日跌 0.46%，報103.42。

特朗普表示，當選後將打擊美墨哥邊境的毒品販運，並對來自墨西哥的商品徵收25%的關稅。美國9月貿易帳錄得-844億美元，爲2022年4月以來最大逆差。

印尼計劃對鈷、煤炭、銅、鋁土礦、硅等12種礦產資源以及16種非礦產商品實施新的出口禁令。日本最大的工業工會UA ZENSEN計劃在2025年春季工資談判中設定整體工資增長率6%的目標。

美國大選-特朗普媒體科技集團股價巨震觸發多次熔斷；賓夕法尼亞州下屬一個縣投票機因打印問題爲出現故障；馬斯克與特朗普將共度選舉日；密歇根州一投票站發生燃氣泄露，民衆被轉移至其他投票站投票；艾奧瓦州中部部分選區投票機出現故障；愛迪生研究公布七個搖擺州和全美出口民調。

02 行業&個股

行業板塊方面，標普11大板塊悉數收漲：工業、公用事業、科技、房地產、半導體、通訊、金融、醫療、能源、日常消費和原料分別收漲1.67%、1.5%、1.41%、1.37%、1.17%、1.11%、0.93%、0.74%、0.67%、0.63%和0.15%。

概念板塊方面，航空ETF漲2.19%，旅行服務板塊漲2.23%，高端酒店萬豪漲1.26%，愛彼迎漲0.69%，挪威郵輪漲3.14%。太陽能板塊漲2.66%。金融科技板塊方面，PayPal收漲1.43%，NU漲2.09%。網絡安全板塊漲0.91%，SQ跌0.43%。

中概股多數收漲，KWEB漲2.24%。台積電漲 2.19%，阿裏漲 0.82%，截至11月3日，阿裏旗下淘寶百億超級補貼訂單量突破1億單，較去年同期大幅增長。拼多多跌 0.14%，京東漲 0.43%，理想漲 3.61%，富途漲 2.25%，小鵬漲 6.13%，蔚來漲 2.72%，新東方跌 0.85%，瑞幸咖啡跌 1.67%，名創優品跌 3.85%。

大型科技股多數收漲。英偉達漲 2.84%，英偉達市值再次超越蘋果，登頂全球市值TOP1。蘋果收漲 0.65%，知情人士透露，蘋果提議投資近1000萬美元，在印度尼西亞生產更多的產品，因爲蘋果正尋求解除該國對其最新款iPhone的銷售禁令；根據歐盟數字市場法案，蘋果將面臨首個歐盟罰款；蘋果據悉开展內部用戶調研，探索進軍智能眼鏡市場。微軟漲 0.73%，谷歌收漲 0.43%，亞馬遜漲 1.9%，Meta漲 2.1%，Meta表示，將允許從事國家安全工作的美國政府機構和承包商，將該公司的人工智能模型Llama用於軍事目的。特斯拉漲 3.54%，特斯拉柏林超級工廠所有員工的工資將於2024年11月1日起上漲4%；特斯拉CEO埃隆·馬斯克回應特斯拉造手機：造手機不是特斯拉想做的事，除非蘋果和谷歌开始做一些非常糟糕的事情。禮來跌 0.01%。BA跌2.62%，波音美國工廠工人在工會投票中通過勞動合同，結束罷工。有59%的罷工工人支持批准合同。

03 每日焦點

1、超微電腦盤後跌逾17%，三季度業銷售步估算和四季度銷售指引遜於預期

11.6 超微電腦初步估算第一財季調整後EPS爲0.75-0.76美元，分析師預期0.74美元。初步估算第一財季淨銷售59億-60億美元，分析師預期64.7億美元。初步估算第一財季調整後毛利潤率13.3%，分析師預期12%。並無證據表明本公司董事會欺詐或管理不當。仍然無法預料何時遞交10-K報告。建議採取一系列補救措施。將採取一切行動，從而實現納斯達克交易所的合規制度。預計第二財季淨銷售55億-61億美元，分析師預期67.9億美元。

Palantir上調全年收入指引

11.5 Palantir（PLTR.US）三季度調整後EPS爲0.10美元，分析師預期0.09美元。三季度營收7.255億美元，分析師預期7.037億美元。三季度調整後EBITDA爲2.836億美元，分析師預期2.44億美元。預計全年營收28.05億-28.09億美元，公司原本預計27.4億-27.5億美元。預計全年調整後運營利潤10.5億-10.6億美元，分析師預期9.705億美元。預計全年美國商業收入將高於6.87億美元。預計四季度營收7.67億-7.71億美元，分析師預期7.465億美元。

2、美股異動丨英特爾漲超2.7% 美國討論對其的進一步援助甚至分拆計劃

11.5 知情人士表示，美國商務部負責監督芯片法案相關資金運作的頂級官員們和（參議院主導該立法的）Mark Warner等議員，討論過英特爾是否需要更多幫助。其中一個選擇是，由私營部門牽頭，同時可能得到政府的支持，將英特爾的芯片設計業務與AMD或Marvell等競爭對手合並。

大行評級｜瑞銀：微升英特爾目標價至26美元建議投資者採取觀望態度

11.5 瑞銀發表研報指，英特爾截至9月底止第三季收入近133億美元，略勝預期，主要來自強勁的數據中心和人工智能(DCAI)收入增長，以及略爲好過預期的網絡業務及Mobileye(MBLY.US)貢獻所帶動。瑞銀指出，觀察到英特爾在18A工藝技術上有發展，但指出若要在成本、性能和市場交付時間上實現更強的競爭力，預計仍需數年時間，認爲英特爾在重奪工藝領先地位的進程上將面臨挑战，未來或要面對在制造和代工業務之間進行取舍。瑞銀目前預測英特爾2025年每股盈利將達到約1美元，2026年盈利表現或略有改善，將目標價從25美元微升至26美元，維持“中性”評級，建議投資者採取觀望態度。

3、從寒冬到回暖 A00級純電動車銷量飆升48%

11.5 乘聯會數據顯示，今年前三季度，微型純電動車（A00級）市場銷量達75.7萬輛，同比增長48%。乘聯會祕書長崔東樹認爲，A00級市場重回20年前的競爭格局，當年的夏利、奇瑞、吉利、長安、比亞迪均有A00級較好的產品，近期比亞迪、吉利、長安、奇瑞等多元化的A00級主力車型和新品表現突出，微型電動車逐步體現增量潛力。

特朗普：將對向我們銷售的所有汽車徵收關稅，高達100%

11.5 美國前總統特朗普：我將對向我們銷售的所有汽車徵收關稅，關稅將高達100%。對任何在這些墨西哥工廠制造的汽車，或大概任何從墨西哥進口的汽車，都會徵收100%的關稅。

4、機構：沃爾瑪今年大幅削減聖誕節商品進口量

11.5 根據ImportYeti提供的數據，全球最大零售商沃爾瑪大幅削減聖誕節商品進口量，在截至9月30日的12個月內，進口至少34萬公斤聖誕節商品。而在截至2023年9月30日的前12個月內，沃爾瑪商品進貨量幾乎是今年的三倍，達到至少98萬公斤。

5、消息稱馬斯克正與英偉達就 xAI 投資事宜進行談判

11.4 據 New York Post 報道，知情人士稱，芯片巨頭英偉達正在與埃隆・馬斯克就對 xAI 的潛在投資進行談判。

xAI 是馬斯克創立的人工智能公司，其开發的大語言模型 Grok 目前已部署在社交媒體平台 X 上。雖然 Grok 的推出時間晚於 OpenAI 的 ChatGPT 等競爭對手，但其增長和發展速度非常快。

盡管英偉達尚未就潛在投資 xAI 一事置評，但其首席執行官黃仁勳一直非常支持馬斯克的人工智能初創公司。在 10 月份的一次採訪中，黃仁勳指出，xAI 團隊僅用 19 天就建立了一個擁有 10 萬個 H200 Blackwell GPU 的超級計算機集群。

馬斯克和xAI打造了全球最大的AI訓練超級計算機Colossus.目前，超過10萬個Nvidia HGX H100 GPU通過超高速網絡連接着數EB的數據存儲，而部署周期僅用了122天。更傳統的超級計算機集群，一般只有Colossus的一半到四分之一的GPU數量，但這些傳統系統的建設從开始到結束需要數年時間。

04 今日前瞻

今日重點關注的財經數據

（1）23:00 美國10月全球供應鏈壓力指數